「正しいトレード手法」をもつだけでは、利益を積み重ねながら、何年もトレードを続けている個人投資家は稀です。また、トレードを始める前のメンタル面だけでなく、実際にポジションを保有している状態でのメンタル面、また、決済をした後から次のトレードに入るまでのメンタル面も、前回のトレードが正しく行えたかというチェックも含めて重要です。

しかし、多くの個人投資家は、その２つが備わっていないまま、トレードを続け、一喜一憂しているのが現実です。大損をしてはじめて、「メンタル面」の重要さに気づく場合が多いのですが、大切な資金を失ってしまう前に、本来あるべきメンタル状態にセットしてから、トレードに入る習慣を身につけてください。

マネーマネジメントを考える

また、「トレード手法」、「メンタル面」が備わっているという状態で、どう工夫すれば利益を伸ばすことができるか？というテクニックについて、「マネーマネジメント」に焦点を当ててみます。「マネーマネジメント」というとリスク管理というイメージがありますが、より利益を伸ばすためにも使われます。

残高に対して、どのくらいの額をトレードに当てるのか？

はじめに、オーソドックスですが、長く続ければ効果が期待できる例です。

それは資金残高に対して、どの位の額をトレードに当てるかということです。多くの場合は、資金残高に関係なく、１万単位と決めたら、１万単位でトレードを続けてしまいます。

このようなトレードをしている最中には気がつかないのですが、常に同じ固定数量でトレードを続ける場合と、資金残高に対して数量を変えて、トレードをした結果の損益曲線の伸びは、かなり異なったものになります。

つまり、100万円の資金残高があった場合、5％の資金をトレードに当てはめるなら、100万円×5％＝5万円となります。この5万円のなかで、ロスカットまでの値がわかっていれば、そのときの資金に応じた数量を決めることができます。

もちろん、資金残高が減ってきて、仮に70万円となった場合などは、70万円×5％＝3万5000円かリスクにさらされる額となり、数量を減らすことも可能となり、退場への確率を減らすことが可能となります。

この方法は目新しいものではありません。よく資金残高の2％ということを目にするときがありますが、トレードでのストップ額が200P、300Pと大きいものでない限り、資金効率を高めるためには、もう少しリスクをとっても良いのでは？と考えています。

資金を加速させるケース

次は、より資金を加速させるための例です。トレードを続けている過程で、必ず連勝もあり、連敗もあります。これらを利用した数量の決め方です。【図１】の10回のトレードサンプルをご覧ください。

20万ドルでトレードを行った例で、6勝4敗で、プラスマイナスゼロとなっています。総トレード数量は計200万ドルです。

もうひとつの例【図２】をみてみましょう。1回、1回のトレードの獲得（損失）Pipsは同じなのですが、この例は10万ドルでトレードを始め、その前のトレードで勝った場合のみ、次のトレードは倍の20万ドルでエントリーをしたサンプルです。

①は10万ドルでスタートをして勝ったので、次の②では倍の20万ドルでエントリーをします。一度、倍でエントリーを行った次のトレードは、損益に関わらず、元の10万ドルに戻します（③）。しかし、この③のトレードは勝ったため、次の④のトレードでは倍でエントリーを行います。このように続けると、⑤、⑥で倍のエントリーをすることになり、【図1】の結果は、プラスマイナスゼロだったものが、【図2】ではプラスとなります。総トレード数量も計140万ドルと効率も良くなります。

同じ数量でトレードするか調整を加えるか

どの状況でも、同じ数量でトレードを続けるより、調整を加えれば、効果も期待できますが、この方法を使えば、すべて結果が残るということでもありません。

しかし、トレードを続けていくと、連勝の波に遭遇するときがありますので、この波に乗っかることも大切です。

反対に連敗をしてしまうこともあります。そのようなときは、使っている手法が再現性の高い場合で、期待値の高いものであれば、連敗後にはじめてエントリーをすることも有効です。

数量を決定する方法はいろいろとありますが、今後も解説をしていきます。